A los eslovenos en Dubai, los inversores les traían millones en bolsas, y luego todo se calmó: ¿quién está detrás de AIX?

Miles de inversionistas se enfrentan a retrasos en los pagos después de que el grupo de inversiones AIX Investment Group, con sede en Dubai, suspendiera los pagos a pesar de continuar aceptando nuevos depósitos durante aproximadamente once meses. La firma, que prometió rendimientos anuales que oscilaban entre el 12 y el 30 por ciento, se ha convertido en el centro de una disputa financiera que involucra a dos ciudadanos eslovenos. Según los informes del periódico británico Financial Times, Aleš Čebulj es identificado por los empleados, clientes y abogados como el fundador y beneficiario final de la compañía, mientras que Gregor Simonič se desempeñó como director de su entidad holding.

Aunque el nombre de ninguno de los hombres aparece explícitamente en ciertos documentos de registro como el único propietario, varias fuentes describieron a Čebulj como la figura de control detrás de la operación. El grupo construyó su reputación a través de la visibilidad de alto perfil en Dubai. Operó oficinas dentro del Burj Khalifa, el edificio más alto del mundo, y aseguró acuerdos de patrocinio con entidades prominentes. Su logotipo aparecía en aviones pertenecientes a la aerolínea Emirates y en las camisetas del club de fútbol español Celta Vigo. Además, la compañía compitió en deportes de motor, ingresando equipos en campeonatos de Fórmula 2 y Fórmula 3.

Esta imagen pública fue diseñada para proyectar estabilidad y éxito internacional, atrayendo a clientes que tenían que hacer inversiones iniciales tan bajas como 10.000 dólares estadounidenses. Los asesores financieros desempeñaron un papel central en la adquisición de estos clientes, ganando comisiones que podían alcanzar el cinco por ciento de la cantidad invertida. A los inversores existentes también se les ofrecieron bonificaciones por referir a otros. Ex empleados relataron casos en que nuevos inversores llegaron a las instalaciones comerciales con dinero en efectivo en bolsas de compras. Durante varios años, la empresa hizo pagos regulares a sus clientes. Sin embargo, este patrón se rompió recientemente.

Inversores y ex empleados dijeron al Financial Times que la firma dejó de pagar los retornos prometidos hace aproximadamente once meses. A pesar de estos retrasos, la empresa continuó solicitando y aceptando nuevos capitales durante este período. Uno de los casos más significativos involucra al empresario británico Dariush Soudi. Afirmó que invirtió 145 millones de dirhams, equivalentes a aproximadamente 39 millones de dólares estadounidenses, en el grupo. 5 millones de euros, en rendimientos no pagados. Su reclamación total asciende a aproximadamente 46 millones de euros. Soudi explicó que su confianza en la empresa se basaba en siete años y medio de pagos constantes, lo que lo llevó a reinvertir sus ganancias repetidamente.

Otros inversores han presentado quejas similares, alegando que sus fondos están atrapados debido a la suspensión de los retiros. Los procedimientos legales han comenzado en Dubai. Se han presentado dos demandas judiciales por un total de diez millones de dólares estadounidenses ante los tribunales del Centro Financiero Internacional de Dubai. Estas presentaciones específicas consisten en una demanda por dos millones de dólares y otra por ocho millones de dólares. El valor total de todos los pasivos potenciales adeudados por el grupo sigue siendo desconocido. En respuesta a las consultas sobre las alegaciones, ni Čebulj ni Simonič presentaron comentarios. Esta cuenta proviene del inversor y no ha sido verificada de forma independiente por el director.

La conexión entre el grupo y figuras locales influyentes agrega complejidad a la situación. Rashid Al Habtoor, hijo de un conocido multimillonario de Dubai, apareció en la documentación y los materiales publicitarios de la compañía. Su participación sugiere vínculos con poderosas redes locales. Mientras tanto, la empresa intenta resolver su crisis de liquidez vendiendo activos y reestructurando sus inversiones. Ya ha vendido su equipo de carreras de automóviles, que había adquirido en 2024. Para asegurar una mayor financiación, la empresa usó propiedades inmobiliarias y un avión privado como garantía.

La administración presentó a los inversores varias opciones para liquidar las deudas, aunque los detalles de estos acuerdos no aparecían en los informes disponibles. La información de fondo revela asociaciones anteriores para Čebulj en Eslovenia. Años antes, su nombre surgió en conexión con planes de inversión llamados Luxuris y Thorex, que también prometían altos rendimientos del comercio de divisas. En 2017, actuó como testigo en procedimientos legales relacionados con Thorex. En ese momento, los registros indicaban que era empleado de la compañía en lugar de ser su dueño. Para entonces, ya se había trasladado a Dubai.

Su presencia en los círculos del automovilismo también está documentada, con el director de la Fórmula 3, Bruno Michel, agradeciéndole públicamente por la colaboración en temporadas anteriores. Las autoridades reguladoras han emitido advertencias a los inversores con respecto a tales oportunidades de alto rendimiento. El contraste entre la marca pródiga de AIX y los actuales incumplimientos de pagos pone de relieve los riesgos asociados con las estructuras de inversión no reguladas u opacas. La estrategia de la empresa se basaba en gran medida en el reconocimiento de la marca y los incentivos de referencia para mantener el flujo de caja. A medida que avanzan las acciones legales, la atención se centra en si las ventas de activos generarán fondos suficientes para satisfacer las reclamaciones de los acreedores.

El calendario exacto para cualquier resolución sigue sin estar claro, y los inversores esperan claridad sobre sus saldos restantes. El caso subraya el escrutinio que ahora enfrentan las firmas de inversión con sede en Dubai que se dirigen a audiencias globales con promesas de rendimiento agresivas.